Critères ESG et investissement responsable

De plus en plus de personnes se tournent vers l’investissement responsable. Ce terme général englobe les diverses méthodes utilisées pour intégrer délibérément les critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) aux portefeuilles de placements.

Comme les entreprises continuent d’innover et de viser des retombées positives, les occasions d’investir de façon responsable continuent de se multiplier.

Comme beaucoup de ses clients, RBC Gestion de patrimoine met l’accent sur l’engagement communautaire, la diversité, l’inclusion et la responsabilité environnementale en faveur des générations actuelles et futures. Pour vous aider à favoriser un impact social et environnemental positif, nous proposons une large gamme de solutions conçues pour s’aligner sur vos valeurs et vos objectifs financiers.

Investissement responsable

Nous pouvons vous aider à investir de manière ciblée et à appliquer des approches d’investissement responsable à votre plan patrimonial, notamment en intégrant les facteurs ESG, la sélection et l’exclusion en fonction de critères ESG, l’investissement thématique ESG et l’investissement d’impact.

Ces méthodes ne sont pas mutuellement exclusives ; il est possible d’en appliquer plusieurs au sein du processus de placement. Nous avons déterminé quatre principales applications de ces principes :

Intégration des critères ESG

CL’intégration des critères ESG est réalisée en même temps que l’analyse financière traditionnelle. L’intégration des critères ESG aide à comprendre les facteurs qui sont importants pour une entreprise, car cette approche donne une meilleure idée des impacts susceptibles d’influer sur sa valeur à long terme. Ci-après, nous vous présentons quelques exemples de facteurs ESG :

Environnement – Changement climatique, conservation des ressources naturelles, gestion de la pollution et des déchets et pénuries d’eau.

Société — Ce critère vise la philanthropie d’entreprise, les relations communautaires et gouvernementales, la santé et la sécurité au travail, les droits de la personne et la diversité.

Gouvernance — Pratiques comptables, responsabilité et structure du conseil d’administration, pratiques d’information, rémunération des hauts dirigeants, déontologie de l’entreprise, respect de la réglementation et transparence.

Sélection et exclusion en fonction des critères ESG

Cette approche, aussi appelée investissement conforme aux valeurs, ou alignement sur les valeurs, consiste à appliquer une sélection positive ou négative visant à inclure ou exclure des actifs de l’univers de placement. La sélection et l’exclusion en fonction de critères ESG peuvent aussi comprendre les sélections et exclusions d’investissement socialement responsable (ISR), l’investissement conforme à des normes (fondé sur la conformité aux normes internationales), l’investissement dans des sociétés de premier ordre (sur la base d’un rendement positif) et les stratégies de recherche de chefs de file (bien positionnés pour une croissance à long terme).

Critères négatifs

Critères positifs

Investissement thématique ESG

Cette approche consiste à identifier un impact ou un thème social ou environnemental que le portefeuille souhaite mesurer, en vue de déclarer ses avancées en la matière parallèlement aux risques et aux rendements. En ce qui concerne l’investissement thématique, il existe une intention de répartir le capital dans un thème d’investissement spécifique (p. ex. les changements climatiques, l’égalité des sexes, ou les catégories liées à la durabilité).

Certains investissements importants dans les technologies atténuent les menaces au regard de la durabilité. À RBC Gestion de patrimoine, les technologies qui aident à contrer les menaces pesant sur la durabilité sont appelées « Technologie durable », c’est-à-dire les moyens de soutenir la durabilité par l’entremise de la technologie.

Ces décisions comprennent ce qui suit :

Technologies durables	Menaces pour la durabilité
	Changements climatiques	Pénuries d’eau potable	Gestion des déchets	Absence de progrès sociaux
Technologies vertes	✓		✓
Technologies agricoles et alimentaires	✓	✓	✓	✓
Technologies financières				✓
Technologies pour soins de santé				✓
Villes intelligentes	✓	✓	✓	✓

Investissement d’impact

Choix d’entreprises qui obtiennent des résultats mesurables en rapport avec certains enjeux sociaux ou environnementaux, au lieu de ne s’intéresser qu’aux risques et rendements selon une analyse traditionnelle. Les investisseurs d’impact souhaitent obtenir un rendement sur leur investissement, mais ils peuvent aussi accepter une perte en capital à condition que le placement produise des résultats tangibles. Il faut donc pouvoir mesurer l’effet de ce placement.

Une troisième dimension du rendement

Engagement de RBC

RBC est un chef de file en matière de développement durable, autre grand domaine d’intérêt pour les investisseurs responsables. Cette approche de la durabilité est au centre de nos activités et de notre raison d’être : contribuer à la réussite des clients et à la prospérité des collectivités. RBC figure dans plusieurs indices d’investissement responsable, notamment l’indice Impax Global Women’s Leadership de Pax Ellevate Management et l’indice FTSE4Good. En outre, RBC a reçu son premier Prix Catalyst en 2021 pour ses initiatives liées à l’avancement des femmes et à leur inclusion.

En 2022, RBC a été reconnue comme l’un des 100 meilleurs employeurs canadiens et l’un des employeurs les plus respectueux de l’environnement au Canada, l’un des meilleurs employeurs selon les critères de diversité, l’un des meilleurs milieux de travail en mode hybride, et un employeur de premier plan pour les jeunes.

Nous croyons également que le capital peut être une force de changement positif, comme le démontre clairement le nouvel objectif commercial de RBC : 500 milliards de dollars de financement durable d’ici 2025 et zéro émission nette dans nos prêts d’ici 2050, ce qui est compatible avec les objectifs mondiaux de l’Accord de Paris.